
Alpha Bank: Ανθεκτικότητα του ελληνικού τουρισμού στο πρώτο εξάμηνο παρά το δυσμενές διεθνές περιβάλλον
Το 2018, η μέση διάρκεια παραμονής ενός Αμερικανού επισκέπτη διαμορφώθηκε σε 10,6 διανυκτερεύσεις ενώ δαπάνησε €947,7 ανά ταξίδι. Αντίστοιχα, η μέση διάρκεια παραμονής του επισκέπτη από την ΕΕ-28 διαμορφώθηκε σε 7,7 διανυκτερεύσεις, ενώ δαπάνησε €514,5 ανά ταξίδι
Η ανθεκτικότητα που επιδεικνύει ο ελληνικός τουρισμός, εν μέσω ενός δυσμενούς διεθνούς περιβάλλοντος, επιβεβαιώνει τη δυνατότητά του να αντιμετωπίζει τις εξωτερικές διαταραχές με επιτυχία, επισημαίνει ανάλυση του Εβδομαδιαίου Δελτίου Οικονομικών Εξελίξεων της Διευθύνσεως Οικονομικών Μελετών της Alpha Bank, υπογραμμίζοντας παράλληλα ότι στην παρούσα φάση, οι εξωτερικοί κίνδυνοι για τον κλάδο ήσαν και παραμένουν αρκετοί. Αναλυτικά:
Παρά το γεγονός ότι η επιβράδυνση του ρυθμού μεγέθυνσης της οικονομίας της Ευρωζώνης, στο δεύτερο εξάμηνο του 2018 και το πρώτο τρίμηνο του 2019, οδήγησε σε υποχώρηση των επιδόσεων στις εξαγωγές αγαθών του πρώτου τριμήνου, όπως απεικονίζεται στο Γράφημα 1, (βλέπε info Πίνακες), ο ελληνικός τουρισμός αποδεικνύεται περισσότερο ανθεκτικός, σύμφωνα με τα στοιχεία που ανακοινώθηκαν την περασμένη εβδομάδα από την Τράπεζα της Ελλάδος για το πρώτο εξάμηνο του 2019. Συγκεκριμένα, παρά την οριακή κάμψη κατά 0,5%, σε ετήσια βάση, που σημειώθηκε στις αφίξεις ξένων επισκεπτών στο πρώτο εξάμηνο του τρέχοντος έτους, οι συνολικές ταξιδιωτικές εισπράξεις παρουσίασαν αύξηση κατά 15,3%, σε ετήσια βάση και διαμορφώθηκαν σε €5,5 δισ. Μολονότι το μεγαλύτερο μέρος των ετήσιων τουριστικών εισπράξεων καταγράφεται στο τρίτο τρίμηνο του έτους, η πορεία των εισπράξεων κατά το πρώτο εξάμηνο συνιστά ένα ιδιαίτερα ενθαρρυντικό στοιχείο.
Η ανθεκτικότητα που επιδεικνύει ο ελληνικός τουρισμός, εν μέσω ενός δυσμενούς διεθνούς περιβάλλοντος, επιβεβαιώνει τη δυνατότητά του να αντιμετωπίζει τις εξωτερικές διαταραχές με επιτυχία, καθώς η μέση δαπάνη ανά ταξίδι διαμορφώθηκε στα €567,1 το πρώτο εξάμηνο του 2019, από €489,2 το αντίστοιχο περυσινό διάστημα, παρουσιάζοντας αύξηση κατά 15,9% ή €77,9 (Γράφημα 2). H άνοδος αυτή, το πρώτο εξάμηνο του 2019, συνδέεται σε μεγάλο βαθμό με τη σημαντική αύξηση που καταγράφεται από xώρες εκτός ΕΕ-28, τόσο σε όρους εισπράξεων (+29,6%), όσο και σε όρους αφίξεων (+11,0%), η οποία ήταν κατά πολύ υψηλότερη σε σχέση με το πρώτο εξάμηνο του 2018 (+1,1% και +4,6% αντίστοιχα). Αξίζει να σημειωθεί ότι οι ταξιδιώτες εκτός ΕΕ-28 κατά κανόνα παρουσιάζουν μεγαλύτερη διάρκεια παραμονής και ξοδεύουν περισσότερα χρήματα σε σύγκριση με τους ταξιδιώτες που προέρχονται από την ΕΕ-28. Ενδεικτικά, το 2018,
η μέση διάρκεια παραμονής ενός Αμερικανού επισκέπτη διαμορφώθηκε σε 10,6 διανυκτερεύσεις ενώ δαπάνησε €947,7 ανά ταξίδι. Αντίστοιχα, η μέση διάρκεια παραμονής του επισκέπτη από την ΕΕ-28 διαμορφώθηκε σε 7,7 διανυκτερεύσεις, ενώ δαπάνησε €514,5 ανά ταξίδι.
Ωστόσο, στην παρούσα φάση, οι εξωτερικοί κίνδυνοι για τον κλάδο ήσαν και παραμένουν αρκετοί. H αβεβαιότητα που απορρέει από ένα Brexit χωρίς συμφωνία δύναται να έχει σημαντική αρνητική επίδραση στις αφίξεις Βρετανών τουριστών στη χώρα μας, καθώς επηρεάζει την αγοραστική δύναμη των Βρετανών εξαιτίας της πτώσης της αξίας της βρετανικής λίρας. Ωστόσο, οι ανησυχίες αυτές δεν επιβεβαιώθηκαν, τουλάχιστον, στο πρώτο εξάμηνο του έτους. Συγκεκριμένα, οι εισπράξεις από το Ηνωμένο Βασίλειο αυξήθηκαν κατά 7,3%, έναντι αύξησης κατά μόλις 6,0% το αντίστοιχο περυσινό διάστημα, υποδεικνύοντας ότι μέχρι τώρα η αβεβαιότητα σχετικά με το Brexit δεν φαίνεται να επηρεάζει το τουριστικό προϊόν στη χώρα μας, παρά τη διολίσθηση της στερλίνας κατά 18,0% έναντι του ευρώ, από την ημέρα διεξαγωγής του δημοψηφίσματος της 23ης Ιουνίου 2016. Η εξέλιξη και κατάληξη των διαπραγματεύσεων μεταξύ Ευρωπαϊκής Ένωσης και Ηνωμένου Βασιλείου αναμένεται να έχει σημαντική επίδραση στην πορεία της στερλίνας, με την πλειονότητα των οικονομολόγων να προβλέπουν περαιτέρω διολίσθησή της, στην περίπτωση αποχώρησης από την Ευρωπαϊκή Ένωση χωρίς συμφωνία. Η εξέλιξη της ζήτησης από το Ηνωμένο Βασίλειο είναι καθοριστικής σημασίας για τον ελληνικό τουρισμό, αφού οι τουριστικές εισπράξεις από το Ηνωμένο Βασίλειο αντιπροσωπεύουν το 13,6% των συνολικών μας ταξιδιωτικών εισπράξεων και το 11,7% των συνολικών τουριστικών αφίξεων στη χώρα μας (στοιχεία πρώτου εξαμήνου 2019), ενώ ο μέσος Βρετανός επισκέπτης δαπανά ένα από τα υψηλότερα ποσά ανά διανυκτέρευση μεταξύ των ευρωπαϊκών χωρών προέλευσης επισκεπτών (για μία συγκριτική ανάλυση, βλέπε Εβδομαδιαίο Δελτίο Οικονομικών Εξελίξεων, 25 Φεβρουαρίου 2019).
Η επίδραση της επιβράδυνσης της ευρωπαϊκής οικονομίας στον ελληνικό τουρισμό, η οποία όπως προαναφέρθηκε είναι περισσότερο ορατή στα στοιχεία του πρώτου εξαμήνου, συνιστά σημαντικό κίνδυνο ιδιαίτερα στην περίπτωση που διατηρηθεί στα επόμενα τρίμηνα. Υπενθυμίζεται ότι ο ρυθμός αύξησης του ΑΕΠ στην ΕΕ-28 επιβραδύνθηκε σε 2,0% το 2018 από 2,5% το 2017 και προβλέπεται ότι θα επιβραδυνθεί περαιτέρω σε 1,4% το 2019 (European Commission, Economic Forecast Summer 2019). Με βάση τα στοιχεία του πρώτου εξαμήνου του τρέχοντος έτους, παρατηρείται αύξηση στις εισπράξεις από ταξιδιώτες της ΕΕ-28 κατά 9,7%, παρά τη μείωση των αφίξεων κατά 5,2%. Σημειώνεται, όμως, ότι κατά το αντίστοιχο περυσινό διάστημα η αύξηση των εισπράξεων ήταν πολύ μεγαλύτερη (+25,8%), εξέλιξη που συνάδει με την παρατηρούμενη επιβράδυνση της οικονομικής μεγέθυνσης στην Ευρωπαϊκή Ένωση, ενώ οι αφίξεις είχαν σημειώσει υψηλό θετικό ρυθμό μεταβολής (+26,2%). Ειδικότερα, οι αφίξεις τουριστών από τη Γερμανία μειώθηκαν κατά 7,1%, ενώ οι εισπράξεις μειώθηκαν, οριακά, κατά 0,2%. Η σημασία της αγοράς αυτής για τον ελληνικό τουρισμό είναι μεγάλη, καθώς οι αφίξεις και οι εισπράξεις από τη Γερμανία αποτέλεσαν, το πρώτο εξάμηνο, το 14,4% των συνολικών αφίξεων και το 17,1% των συνολικών εισπράξεων.
Παράλληλα, η ανοδική πορεία των τουριστικών αφίξεων στην Τουρκία, εκ των βασικότερων ανταγωνιστών μας, συνιστά μια σημαντική απειλή για τον ελληνικό τουρισμό. Η νομισματική κρίση του καλοκαιριού του 2018, με επακόλουθο την έντονη υποτίμηση της τουρκικής λίρας έναντι των βασικών νομισμάτων, συνέβαλε στην ανάδειξη ενός ανταγωνιστικού πλεονεκτήματος της γείτονος χώρας, καθώς η Τουρκία κατέστη ένας συγκριτικά φθηνός προορισμός, ιδιαίτερα για τους ταξιδιώτες από την Ευρωπαϊκή Ένωση που παραδοσιακά καταλαμβάνουν σημαντικό μερίδιο στις τουριστικές αφίξεις των γειτόνων μας. Όπως προκύπτει από το Γράφημα 3, η αύξηση των αφίξεων στην Τουρκία, το πρώτο εξάμηνο του έτους, ήταν της τάξεως του 13,2%, έναντι μεγαλύτερης ανόδου, κατά 30,4% το πρώτο εξάμηνο του 2018.
Η πτώση της τουρκικής λίρας συνετέλεσε καθοριστικά στην εξέλιξη αυτή. Πιο συγκεκριμένα, στο χρονικό διάστημα Ιανουαρίου – Ιουνίου του 2019, η τούρκικη λίρα υποτιμήθηκε κατά 8,6% έναντι του ευρώ, κατά 9,5% έναντι του δολαρίου, κατά 9,0% έναντι της στερλίνας και κατά 19,7% έναντι του ρωσικού ρουβλιού. Αποτέλεσμα αυτού, ήταν η αύξηση των τουριστών κατά 15,5% από τη Γερμανία, κατά 22,1% από τη Γαλλία, κατά 33,7% από τις ΗΠΑ, κατά 16,9% από το Ηνωμένο Βασίλειο και κατά 13,9% από τη Ρωσία, η οποία κατέχει μερίδιο περίπου 15% στις συνολικές αφίξεις τουριστών στην Τουρκία.
Επιπλέον, τάσεις συμπίεσης του μεριδίου αγοράς του ελληνικού τουρισμού ενδέχεται να προκληθούν από την άνοδο του τουρισμού σε άλλες ανταγωνιστικές χώρες, όπως η Τυνησία και η Αίγυπτος. Σε αυτές τις χώρες ο τουρισμός παρουσίασε άνοδο, η οποία προήλθε εν μέρει από τη βελτίωση που παρουσίασαν σε θέματα ασφάλειας, καθώς και από την υιοθέτηση και εφαρμογή πολιτικών που διευκολύνουν τα ταξίδια (World Travel and Tourism Counsil).
Εξελίξεις στο Ισοζύγιο Πληρωμών και στην Ταξιδιωτική Κίνηση
Σύμφωνα με τα στοιχεία της Τράπεζας της Ελλάδος, το πρώτο εξάμηνο του 2019, το έλλειμμα του Ισοζυγίου Τρεχουσών Συναλλαγών (ΙΤΣ) μειώθηκε κατά €759 εκατ. σε σύγκριση με το αντίστοιχο διάστημα του 2018, φθάνοντας στα €3,9 δισ. Η μείωση του ελλείμματος οφείλεται στην αύξηση του πλεονάσματος του ισοζυγίου υπηρεσιών και στη βελτίωση των ισοζυγίων πρωτογενών και δευτερογενών εισοδημάτων, η οποία αντισταθμίσθηκε μερικώς από την επιδείνωση του ισοζυγίου αγαθών (Γράφημα 4).
Αναλυτικότερα, το έλλειμμα του ισοζυγίου αγαθών διευρύνθηκε κατά €865 εκατ. ή 8,1%, σε ετήσια βάση, γεγονός που οφείλεται τόσο στη διεύρυνση του ελλείμματος του ισοζυγίου αγαθών εκτός καυσίμων, κατά €627 εκατ. ή 7,5%, όσο και στην επιδείνωση του ελλείματος του ισοζυγίου καυσίμων (+€239 εκατ. ή 10,1%).
Οι εισαγωγές αγαθών αυξήθηκαν συνολικά κατά 4,2%, σε ετήσια βάση και ανήλθαν στα €27,8 δισ., ενώ οι εξαγωγές αγαθών αυξήθηκαν λιγότερο, κατά 1,6%, σε €16,2 δισ. (Πίνακας 1). Αξίζει να σημειωθεί ότι για την ίδια περίοδο πέρυσι οι εξαγωγές αγαθών είχαν αυξηθεί σημαντικά περισσότερο (+15,3%).
Η αύξηση των εισαγωγών αγαθών προέρχεται από τις λοιπές εισαγωγές αγαθών (5,6%), καθώς οι εισαγωγές καυσίμων κατέγραψαν οριακή αύξηση (+0,5%) ενώ τα πλοία μικρή μείωση (-2,4%). Αντίθετα, οι εξαγωγές καυσίμων μειώθηκαν κατά 4,2%, ενώ το αντίστοιχο περυσινό διάστημα είχαν αυξηθεί κατά 22,0%. Οι εξαγωγές χωρίς καύσιμα κατέγραψαν άνοδο της τάξης του 4,1%, μειωμένη, όμως, σημαντικά σε σχέση με το πρώτο εξάμηνο του 2018 (+12,6%).
Ως προς το ισοζύγιο των πρωτογενών εισοδημάτων, αυτό παρουσίασε πλεόνασμα ύψους €274 εκατ., έναντι ελλείμματος €17 εκατ. κατά το αντίστοιχο χρονικό διάστημα πέρυσι, ενώ το ισοζύγιο δευτερογενών εισοδημάτων κατέγραψε επίσης πλεόνασμα ύψους €549 εκατ., έναντι πλεονάσματος €127 εκατ., το πρώτο εξάμηνο του 2018. Τέλος, το πλεόνασμα στο ισοζύγιο κεφαλαίων αυξήθηκε κατά 51,3%, σε σύγκριση με το χρονικό διάστημα Ιανουαρίου – Ιουνίου του 2018.
Το πλεόνασμα στο ισοζύγιο υπηρεσιών αυξήθηκε κατά 15,4%, σε ετήσια βάση, το πρώτο εξάμηνο του έτους, φθάνοντας τα €6,8 δισ., εξέλιξη η οποία οφείλεται στην αύξηση των εισπράξεων από ταξιδιωτικές υπηρεσίες, συμπεριλαμβανομένης της κρουαζιέρας (+15,3%), στην αύξηση των εισπράξεων από μεταφορές (+7,3%) αλλά και από λοιπές υπηρεσίες (+0,7%). Σημειώνεται ότι οι εισπράξεις από ταξιδιωτικές υπηρεσίες είχαν σημειώσει μεγαλύτερη αύξηση το αντίστοιχο διάστημα του 2018 (17,2%).
Ανά χώρα προέλευσης, οι εισπράξεις από κατοίκους χωρών της Ευρωπαϊκής Ένωσης αυξήθηκαν κατά 9,7%, ενώ αξιοσημείωτη ήταν και η αύξηση των εισπράξεων από κατοίκους χωρών εκτός της Ευρωπαϊκής Ένωσης (29,6%). Οι τουριστικές εισπράξεις κινήθηκαν ανοδικά, κυρίως λόγω της αύξησης της μέσης δαπάνης ανά ταξίδι των ξένων επισκεπτών κατά 15,9% (€567,1, έναντι €489,2 το χρονικό διάστημα Ιανουαρίου – Ιουνίου του 2018), αφού ο αριθμός των τουριστών που ήρθαν στη χώρα μειώθηκε κατά 0,5%, στις 9.407,0 χιλιάδες επισκεπτών. Το αντίστοιχο περυσινό διάστημα, ωστόσο, οι αφίξεις των τουριστών είχαν αυξηθεί κατά 19,1% σε σχέση με το 2017.
Η εισερχόμενη ταξιδιωτική κίνηση από τις χώρες της Ευρωπαϊκής Ένωσης μειώθηκε κατά 5,2%, ενώ αύξηση κατά 11,0% κατέγραψαν οι τουριστικές αφίξεις από τις χώρες εκτός της Ευρωπαϊκής Ένωσης. Αξιοσημείωτη άνοδος σημειώθηκε στις αφίξεις αλλά και τις εισπράξεις από τις ΗΠΑ, τη Γαλλία και το Ηνωμένο Βασίλειο, ενώ οι εισπράξεις από τη Ρωσία μειώθηκαν, παρά την οριακή αύξηση των Ρώσων τουριστών. Αντίθετα, οι αφίξεις από τη Γερμανία, οι οποίες και αποτελούν περίπου το 14,4% του συνόλου, μειώθηκαν κατά 7,1% στο πρώτο εξάμηνο του έτους, ενώ και οι εισπράξεις των Γερμανών επισκεπτών υποχώρησαν, οριακά, κατά 0,2%, όταν το ίδιο διάστημα πέρυσι είχαν αυξηθεί κατά 40,6%.