Η Άλγεβρα του Πλούτου

Ξέρω πολλούς ανθρώπους που βγάζουν εξαιρετικά χρήματα, αλλά ελάχιστους ανθρώπους που είναι πλούσιοι. Πλούσιος είναι να έχεις παθητικό εισόδημα μεγαλύτερο από το κάψιμο σου. Οι άνθρωποι σε μια πορεία προς τα χρήματα επικεντρώνονται στα κέρδη τους. Οι άνθρωποι σε μια πορεία προς τον πλούτο εστιάζουν επίσης στο κάψιμο τους. Ο Τζόζεφ Χέλερ είπε: «Χρειάζεται μυαλό για να μην βγάλεις χρήματα». (Νομίζω ότι έριχνε ένα ευνοϊκό φως στους πεινασμένους φίλους καλλιτέχνες του.) Αυτό μπορεί να είναι αλήθεια, αλλά σίγουρα χρειάζεται μυαλό για να το κρατήσεις (χρήματα).

Δεν είναι το εισόδημά σας, αλλά ο λόγος εισοδήματος προς έξοδα, που καθορίζει αν είστε πλούσιοι.

Η παρατήρησή μου είναι ότι υπάρχουν τέσσερις μεταβλητές στην άλγεβρα του πλούτου: εστίαση, στωικότητα, χρόνος και διαφοροποίηση.

Οι άνθρωποι συγχέουν την έλλειψη εστίασης με την έλλειψη ταλέντου. Η ευφυΐα και το ταλέντο συσχετίζονται με την επιτυχία, αλλά το ισχυρότερο σημάδι της μελλοντικής επιτυχίας είναι η επιμονή και η ανθεκτικότητά σας: αυτό που τα βιβλία στα βιβλιοπωλεία του αεροδρομίου αποκαλούν «σθένος». Αν δεν είστε εξαιρετικά πειθαρχημένοι, η καριέρα σας θα πρέπει να είναι κάτι που σας δίνει κάποια απόλαυση. Αλλά μην μπερδεύετε την εστίαση με το «πάθος» σας. Οι άνθρωποι που σας λένε να ακολουθήσετε το πάθος σας είναι ήδη πλούσιοι. Ακολουθήστε το ταλέντο σας. Οι προσθήκες που συνοδεύουν το να είσαι σπουδαίος σε κάτι (συνάφεια, θαυμασμός, συντροφικότητα, χρήματα) θα σε κάνουν παθιασμένο με ό,τι «να είναι».

Επικεντρωθείτε στο να βάλετε τον εαυτό σας σε θέση να είναι οικονομικά επιτυχημένος. Αποκτήστε πιστοποίηση: Σε έναν ψηφιακό κόσμο, μεγάλο μέρος του εταιρικού κόσμου αποφασίζει αν θα σύρει προς τα δεξιά ή προς τα αριστερά με βάση τα λογότυπα (φιλόδοξα πανεπιστήμια/επιχειρήσεις, επαγγελματικές πιστοποιήσεις κ.λπ.) στη σελίδα σας στο LinkedIn.

Η δυναμική του τομέα θα ξεπεράσει το ταλέντο σας. (Συνειδητοποιώ πόσο απαίσιο ακούγεται αυτό.) Ωστόσο, κάποιος με μέτριο ταλέντο στην Google τα πήγε καλύτερα την τελευταία δεκαετία από κάποιον σπουδαίο στη General Motors. Να είστε προσεκτικοί … Κάθε ευκαιρία που έχετε όταν είστε νέοι να επιλέξετε ανάμεσα σε διαφορετικά μονοπάτια είναι μια βαθιά ευλογία.

Αναζητήστε το καλύτερο κύμα για να οδηγήσετε. Πριν από είκοσι πέντε χρόνια, επέλεξα να κάνω κουπί στο κύμα του ηλεκτρονικού εμπορίου. Η πρώτη μου προσπάθεια (Red Envelope) απέτυχε. Ακόμα χειρότερα, απέτυχε σιγά-σιγά … πάνω από 10 χρόνια. Κόλλησα με αυτό και ξεκίνησα μια εταιρεία που βοήθησε άλλες εταιρείες να αναπτύξουν στρατηγικές ηλεκτρονικού εμπορίου (L2) και κατέχουν μετοχές της Amazon για 12 χρόνια. Μου πήρε λίγο χρόνο, αλλά η δύναμη του κύματος με κράτησε σε κίνηση και με μετέφερε στην παραλία. Μόλις διάβασα την τελευταία πρόταση και είμαι αρκετά σίγουρος ότι δεν θα γίνω ποτέ ένας πραγματικά σπουδαίος συγγραφέας. Τέλος πάντων.

Επικεντρωθείτε στις σχέσεις σας. Η οικογένεια και οι φίλοι είναι απαραίτητοι για τη μακροπρόθεσμη ευτυχία και η πιο σημαντική σχέση είναι με τον σύζυγό σας. Η πιο ουσιαστική οικονομική απόφαση που θα πάρετε θα είναι με ποιον αποφασίζετε να συνεργαστείτε ή, πιο συγκεκριμένα, με ποιον αποφασίζετε να κάνετε παιδιά. Η καθαρή αξία των παντρεμένων αυξάνεται κατά 77% μεγαλύτερη από αυτή των ανύπαντρων. Παντρευτείτε το σωστό άτομο και στη συνέχεια επενδύστε σε αυτή τη σχέση κάθε μέρα. Έχετε στοιχηματίσει το 50%+ της καθαρής σας αξίας και της αξίας σας στην αγορά, σε αυτήν τη συνεργασία. Μην κρατάτε σκορ και φέρτε συγχώρεση, γενναιοδωρία και δέσμευση. Εν ολίγοις, εμφανιστείτε.

Προσδιορίστε τι μπορείτε και τι δεν μπορείτε να ελέγξετε. Μπορείτε να ελέγξετε τις αντιδράσεις σας στον πειρασμό – η έλλειψη πειθαρχίας είναι ο αντίχριστος στην οικονομική ασφάλεια. Η κοινωνία μας της υπεραφθονίας το κάνει αυτό δύσκολο. Δισεκατομμύρια δολάρια δαπανώνται κάθε χρόνο σε σχέδια χειραγώγησης των φυσικών μας παρορμήσεων ώστε να ξοδεύουμε περισσότερα χρήματα, να καταναλώνουμε περισσότερο λίπος και να πιστεύουμε ότι όλοι γύρω μας είναι πιο επιτυχημένοι από εμάς. Η αναβάθμιση από οικονομική θέση  premium σε business  σε πρώτης κατηγορίας ιδιωτικό τζετ μπορεί να φαίνεται σαν επένδυση στον εαυτό σας — δεν είναι. Ο πιο ισχυρός μακροπρόθεσμος δείκτης της οικονομικής σας ελευθερίας δεν είναι πόσα κερδίζετε, αλλά πόσα αποταμιεύετε.

Μια συγκεκριμένη δραστηριότητα επιταχύνεται σε μια ανοδική αγορά, συγχέοντας την τύχη με το ταλέντο και την ντοπαμίνη με την επένδυση. Ο διαβήτης, η υψηλή αρτηριακή πίεση και η κοινή χρήση ενός στιγμιότυπου οθόνης των κερδών σας στο Robinhood είναι ασθένειες της βιομηχανικής παραγωγής που υπερβαίνουν τα ένστικτά μας. Οι συναλλαγές – διαφορετικές από τις “επενδύσεις” – μπορεί να αισθάνονται σαν εργασία και παραγωγικότητα. Δεν είναι. Είναι τζόγος, αλλά με χειρότερες αποδόσεις και χωρίς δωρεάν ποτά. Μια μελέτη διαπίστωσε ότι σε μια περίοδο 12 ετών, μόνο το 5% των ενεργών εμπόρων λιανικής είχαν καθόλου κέρδος. Αυτή τη φορά, εφαρμογές όπως το Robinhood, με τα κομφετί που προκαλούν ντοπαμίνη, και το 24ωρο, ασταθές εμπόριο κρυπτογράφησης είναι τα φάρμακα επιλογής. Οι περισσότεροι έμποροι ημέρας θα είναι μια χαρά, υποφέροντας προσιτές απώλειες … περισσότερο. Ωστόσο, για πολλούς υπάρχουν πιο σκοτεινά αποτελέσματα. Οι νέοι άνδρες είναι ιδιαίτερα ευάλωτοι, καθώς είναι πιο επιθετικοί στον κίνδυνο. Μεταξύ 80% και 85% των εμπόρων ημέρας είναι άνδρες και το 23% των ανδρών που στοιχηματίζουν εθίζονται (σε αντίθεση με το 7% των γυναικών). Οι περισσότεροι από εμάς μπορούμε να παίξουμε χωρίς να εθιστούμε, όπως οι περισσότεροι από εμάς μπορούμε να πιούμε χωρίς να γίνουμε αλκοολικοί – αλλά γνωρίζουμε τους κινδύνους.

Στωικισμός δεν είναι μόνο να παραμένεις ήρεμος μπροστά στον πειρασμό. Σημαίνει να έχεις καλό χαρακτήρα. Η επιτυχία στη ζωή είναι πολύ πιο εύκολη αν οι άλλοι άνθρωποι θέλουν να πετύχετε. Έχουμε μια διανοητική εικόνα κινουμένων σχεδίων πλούσιων ανθρώπων ως αρπαχτικών και σκληρών. Η πραγματικότητα, από την εμπειρία μου, είναι ότι οι πλούσιοι άνθρωποι, γενικά, επιδεικνύουν δύναμη, οξυδέρκεια και … καλοσύνη. Η οικονομική ασφάλεια είναι στην υπηρεσία των άλλων και θέλετε οι άλλοι να θέλουν να κερδίσετε.

Πέρασα τα πρώτα 40 χρόνια της ζωής μου κυνηγώντας κάποια μορφή δυτικής συνάφειας, ώστε να καταφέρω να καταγράψω περισσότερες αυξήσεις ντοπαμίνης. Τίποτα δεν ήταν ποτέ αρκετό. Περισσότερα, θέλω να γαμήσω περισσότερα… τώρα. Η επιδίωξη πάντα κατάφερνε να μου αποσπάσει την προσοχή και δεν μπόρεσα να βάλω τους κινητήρες της επιτυχίας και της εκπλήρωσης να πυροδοτήσουν όλους τους κυλίνδρους. Αυτό το στάδιο της ζωής μου χαρακτηρίστηκε από κρίσεις προόδου, πλησιάζοντας, αλλά ποτέ δεν πέτυχα κάτι που να μοιάζει με τις δυνατότητες που δικαιολογούσαν οι ευκαιρίες μου. Σε μια στιγμή όλα άλλαξαν για μένα: Όταν ο πρώτος μου γιος ήρθε από τη φίλη μου πριν από 13 χρόνια. Εν ολίγοις, τα σκατά έγιναν πραγματικά. Ήμουν αρκετά νέος για να είμαι εγωιστής, αλλά αρκετά μεγάλος για να το αναγνωρίσω και να αναγνωρίσω ότι έπρεπε να αλλάξω. Αποφάσισα εκείνη τη στιγμή (δεν είναι αστείο) να φέρω περισσότερη εστίαση και πειθαρχία στη ζωή μου.

«Ο χρόνος είναι η φωτιά μέσα στην οποία καίμε», λέει ο ποιητής. Είναι το πιο άκαμπτο και πολύτιμο αγαθό μας, το μόνο πράγμα με το οποίο δεν πρέπει να είστε γενναιόδωροι. Σπαταλήστε χρήματα, μπορείτε να τα κερδίσετε πίσω. Σπαταλήστε χρόνο, έχει φύγει για πάντα.

Επανεπένδυση: Ο μακροπρόθεσμος είναι σύμμαχός μας, το βραχυπρόθεσμο η νέμεσή μας.

Ο έγκαιρος γκάνγκστερ αυθεντία, Άλμπερτ Αϊνστάιν, υποτίθεται ότι παρατήρησε ότι ο ανατοκισμός  είναι το όγδοο θαύμα του κόσμου. Ωστόσο, ο εγκέφαλός μας δεν είναι προγραμματισμένος να το καταλάβει αυτό. Όταν ήμουν 26, σκέφτηκα ότι τα 46 ήταν το μακρινό, άσχετο μέλλον. Τώρα που έχω φτάσει σε αυτή την ηλικία (στην πραγματικότητα είμαι 56 … ugh),  τα 26 αισθάνομαι σαν να ήταν πέρυσι. Αλλά οι μικρές επενδύσεις που έκανα πριν από μια δεκαετία και πλέον έχουν εξελιχθεί στη βάση της οικονομικής μου ασφάλειας.

Η σύνθεση δεν είναι μόνο ένα οικονομικό πράγμα. Οι πιο σημαντικές αποδόσεις στη ζωή προέρχονται από τις σύνθετες επιπτώσεις των επενδύσεών μας με την πάροδο του χρόνου, είτε στα οικονομικά, την καριέρα, τα χόμπι ή τις σχέσεις μας. Αλλάξτε το χρονοδιάγραμμα της ζωής σας και αλλάζετε τη ζωή σας.

Στη ζωή σας, η εστίαση είναι το κλειδί. Το σχέδιο Α για την οικονομική ασφάλεια είναι να είσαι εξαιρετικός στο να κάνεις κάτι που η αγορά εκτιμά ιδιαίτερα και να το αξιοποιείς σε εισόδημα ή / και ίδια κεφάλαια σε μια επιχείρηση. Αλλά το Σχέδιο Α στο τετράγωνο είναι οι επενδύσεις. Και με τις επενδύσεις, η εστίαση πρέπει να αποφεύγεται. Διαφοροποιήστε και, εκτός εάν το σχέδιό σας είναι να είστε στον χρηματοπιστωτικό κλάδο, βεβαιωθείτε ότι ο χρόνος που αφιερώνετε στην παρακολούθηση / διαπραγμάτευση δεν σας αποσπά την προσοχή από αυτό που είναι / πρέπει να είναι η πηγή εισοδήματος και αποταμιεύσεών σας.

Η επένδυση μακροπρόθεσμα αποδίδει, αλλά υπάρχουν πάντα πτώσεις στην πορεία. Η διαφοροποίηση είναι kevlar – με αυτό, οι κακές αποφάσεις θα εξακολουθούν να βλάπτουν, αλλά δεν θα αποδειχθούν μοιραίες. Η διαφοροποίηση, με άλλα λόγια, είναι το αλεξίσφαιρο γιλέκο σας.

Μερικά από τα πολλά κατάφωρα επενδυτικά λάθη μου:

Red Envelope: Ήμουν τόσο συναισθηματικά εμπλεκόμενος (συνίδρυσα την εταιρεία το 1997) που συνέχισα να βάζω χρήματα στην επιχείρηση και κατέληξα να χάσω το 70% της καθαρής μου αξίας όταν δήλωσε το Κεφάλαιο 11 το 2008. Δεν είχα κέβλαρ, καθώς ήμουν τρομερά συγκεντρωμένος σε ένα περιουσιακό στοιχείο.

Netflix: Ναι, Netflix. Πίστεψα στην εταιρεία, σεβάστηκα τη διοίκησή της, είδα τις δυνατότητές της και αγόρασα πολλά (για έναν καθηγητή) στα 12 δολάρια / μετοχή. Αυτά είναι τα καλά νέα. Τα κακά νέα είναι ότι το πούλησα έξι μήνες αργότερα στα 10 δολάρια/μετοχή για να καταγράψω μια φορολογική απώλεια και δεν το αγόρασα ποτέ ξανά. Σήμερα είναι στα 558 δολάρια. Όχι ότι δεν με στοιχειώνει… Κάθε μέρα. Όχι, σίγουρα όχι.

Τα περισσότερα από τα μεγάλα λάθη μου στην επένδυση μπορούν να αποσταχθούν σε δύο πράγματα: τη μη διαφοροποίηση και τις συναλλαγές.

Λάθος Νο 1 (Κόκκινος Φάκελος): Σχεδόν μοιραίο. Ήμουν 43 ετών και εξωτερικά επιτυχημένος. Αλλά με τη γέννηση του πρώτου μου γιου, ένιωθα περισσότερο οικονομικό άγχος από ό, τι είχα από τότε που ήμουν παιδί. (Μεγάλωσα σε ένα νοικοκυριό με μια ανύπαντρη μητέρα που εργαζόταν ως γραμματέας.) Λάθος Νο 2 (Netflix): Οδυνηρό αλλά καθόλου μοιραίο. Είχα αυγά σε άλλα καλάθια (π.χ. Amazon, Apple, Nike, Oracle). Στο τέλος, το kevlar μου δεν έχει διαθέσει περισσότερο από το 10% της καθαρής μου αξίας σε οποιαδήποτε επένδυση. Αυτό δεν σημαίνει ότι δεν ψάχνω για ευκαιρίες που προσφέρουν ασύμμετρη ανοδική πορεία – το κάνω. Απλά δεν βγάζω ποτέ το κέβλαρ μου. Δεν χρειάζεται να είσαι ήρωας για να φτάσεις στην οικονομική ασφάλεια.

 
Δεν φταις εσύ

Αυτές οι αρχές με έχουν εξυπηρετήσει καλά, ειδικά καθώς έχω γίνει πιο πειθαρχημένος στο να τις ακολουθώ. Αλλά ενώ δεν γεννήθηκα μέσα στον πλούτο, ωφελήθηκα πάρα πολύ από την περίσταση της γέννησής μου. Η πιο έξυπνη κίνησή μου ήταν να γεννηθώ λευκός άνδρας στην Καλιφόρνια τη δεκαετία του εξήντα. Μια Αμερική που αγαπούσε τα μη αξιόλογα παιδιά μου παρουσίασε μια εκπαίδευση παγκόσμιας κλάσης (εκείνη την εποχή, το UCLA είχε ποσοστό εισαγωγής 60% και κόστιζε μόλις 400 δολάρια το εξάμηνο), με ώθησε στην οικονομική άνθηση της δεκαετίας του 1980 και, από καθαρή τύχη, με έβαλε να πιάσω το κύμα του διαδικτύου.

Από τότε που πάτησα το πόδι μου στην πανεπιστημιούπολη του UCLA τη δεκαετία του 1980 (αισθάνομαι σας πέρυσι) είπαμε στους εαυτούς μας ότι παραμένουμε η Γη των Ευκαιριών και ότι σημειώνουμε πρόοδο για να διορθώσουμε τις ιστορικές μας ανισορροπίες. Ωστόσο, όπως φαίνεται από τη μία μέτρηση μετά την άλλη, η οικονομική ασφάλεια είναι πιο δύσκολο να επιτευχθεί, όχι ευκολότερη, και γίνεται λιγότερο ατομικό σφάλμα ενός ατόμου και περισσότερο αποτέλεσμα περιστάσεων … Η Αμερική γίνεται όλο και λιγότερο αμερικανική.

Οδεύουμε προς μια άλλη επανάσταση; Δεν ξέρω, αλλά οφείλουμε για άλλη μια δίκαιη κίνηση. Τι μπορείτε να κάνετε απέναντι σε ένα σύστημα που επωφελείται από το να γίνετε υπέρβαροι, χρεωμένοι, διαιρεμένοι και εθισμένοι; Απάντηση: Επαναστάτης.

Επικεντρωθείτε σε αυτό που έχει σημασία. Να είσαι στωικός απέναντι στον πειρασμό. Χρησιμοποιήστε το χρόνο προς όφελός σας. Διαφοροποιήστε τις επενδύσεις σας.

Σε οποιοδήποτε οικονομικό κλίμα, πώς οικοδομούμε οικονομική ασφάλεια, καλλιεργούμε την αγάπη και βρίσκουμε χαρά; Πώς γινόμαστε πλούσιοι;

Αργά.

Η ζωή είναι τόσο πλούσια,

Πηγή: profgalloway.com